际证券委员会组织(IOSCO)的最新指南规定，如果经纪人违约，经纪人有责任保护客户资产。国际证监会(IOSCO)为全球证券监管机构举办的论坛已经进行了磋商，以帮助决策者改善和协调对持有客户资产的中介机构的监管。该机构引用了MF Global和雷曼兄弟(Lehman Brothers)的无力偿债能力，这给要求从失败的机构收回资金的客户带来了重大困难，这是需要更好地监督和保护客户资产的主要驱动力。
该咨询文件列出了八项原则，旨在帮助监管机构对持有客户资产的中间人(即经纪人)进行监督，但指出“首先，最重要的是中间人有责任通过开发内部系统和系统来确保遵守这些规则。监控合规性的控制措施”。
原则包括：
要求中介机构维护客户资产的记录和帐户，以建立客户资产的确切性质，金额，位置和所有权状态，以用作审计跟踪。
定期和按要求向客户提供其持有资产的声明。
建立适当的保障措施以保护资产并最大程度地减少资产损失和滥用的风险。
需要将客户资产存放在外国管辖区的中介机构了解该管辖区的规则，以确保完全合规。
有关客户资产保护制度和相关风险的全面披露和透明度。
需要确保客户充分了解与放弃资产保护制度相关的风险。
证券监管机构通过使用报告工具，最好是基于风险的方法，对中介机构对国内法规的遵守情况进行全面监督。
当客户资产存放在外国管辖区时，监管机构要求收集尽可能多的信息。
除了确保他们不会因中介破产而亏钱外，该指南还旨在确保在需要时可以将头寸转移到其他实体。
IOSCO的指导原则也将适用于正在美国和欧洲进行重大改革的场外衍生品市场。
新法规将要求掉期的买方和其他用户向清算经纪人存入更多抵押品，随后这些保证金将代其将保证金转给中央对手方(CCP)，因为许多场外交易衍生品将被带入类似交易所的平台并进行集中清算。 。因此，国际证监会组织的指南将中介人及其客户的责任摆在他们身上，以确保他们充分了解中央交易对手如何隔离资产。
保持双边交易的掉期将需要正规化的保证金和比通常更高的保证金，这使得买主在合同期内监视其抵押品的持有方式更为重要。
美国某些类别的市场参与者将在3月11日开始集中清算利率掉期和信用衍生工具，但预计欧洲要等到2014年中期。
国际证监会组织将寻求关于其八项原则的反馈意见，直到3月25日，之后它将评估反馈意见并汇编最终指南。
