今年以来，银行和理财子公司积极布局ESG主题理财产品，数量较往年大幅增加。据中国理财网统计，截至7月14日，市场上银行机构(含银行理财子公司)理财产品名称中带有“ESG”字样的产品共有123款。按照募集起始日来看，截止到今年7月14日，ESG主题理财产品共有35款。
业内专家表示，随着可持续发展和绿色发展理念的逐步深入，ESG理财产品未来有望加速发展。ESG投资现阶段更多是概念性的，但缺乏统一的标准和规范。此外，银行在布局ESG理财产品时，需要加强资产配置的能力体系。
银行ESG主题理财产品
加速产能扩张
ESG投资是一种负责任的投资理念，关注企业的环境、社会和治理绩效。当前，绿色发展已经成为时代的主题。中国“双碳”目标的提出进一步肯定了ESG投资在中国的发展价值。
在此背景下，ESG投资成为银行和理财子公司业务布局的重点，相关主题产品的数量也在逐年增加。从产品投资性质来看，固定收益类产品仍是ESG主题理财产品的主流趋势。在配置策略上，重点投资标的为绿色债券、绿色ABS、ESG业绩良好企业的债权资产，覆盖节能环保、生态保护、高质量发展、清洁能源乡村振兴等重点领域。从业绩来看，ESG理财市场整体呈现良好的发展态势。
中国理财网数据显示，ESG理财产品基准利率普遍在4%以上，投资期限约为1至3年，风险等级以中低为主。总的来说，ESG产品期限长，风险水平低，认购起点低，整体风格稳定。
谈及ESG主题理财产品持续升温的原因，易观金融行业高级分析师苏对记者表示，ESG赛道火热主要是因为它与经济金融的可持续发展息息相关，商业银行在ESG的相关表现也成为评价其行业竞争力的重要因素。在此背景下，ESG主题理财产品的发行不仅契合当前整体市场环境，还可以探索多元化的理财业务创新，为进一步满足市场需求、吸引客户、打造优质理财产品奠定良好基础。
业内专家指出，机构和投资者对ESG投资的认知有待提高，对ESG策略和产品的风险收益缺乏了解，相关产品的创新和开发有待提高。在ESG主题下，各类金融机构纷纷参与布局，产品同质化竞争严重。在提高投资者概念意识的同时，银行也需要增强产品的吸引力。
机构建设和投资研究能力
有待加强
在加快银行ESG主题理财产品布局的同时，面临的问题也越来越突出。
对此，普益标准研究员罗对记者表示，目前我国尚未建立统一的ESG披露标准和评级体系，体系的缺失也对机构的研判能力提出了更高的要求。而银行理财公司在固定收益类产品上优势明显。但随着非标资产的限制、同业竞争和破发创新的压力，未来银行的ESG主题产品类型将更加多元化，基础资产的配置也将延伸至权益类资产。
此外，在推动ESG主题理财产品创新的同时，理财子公司也在加快绿色低碳、“专业化、创新化”等多个领域主题产品的多元化布局，丰富理财产品体系。据统计，截至7月14日，市场上银行机构(含银行理财子公司)理财产品名称中带有“专、新”字样的产品共有19款，其中2022年以来募集的产品有16款；“碳”主题理财产品57款，其中27款来自2022年。
普益标准研究员罗迁告诉记者，随着金融理财产品竞争的日益激烈，各家银行机构开始寻求差异化发展，专注于主题概念和主题行业的理财产品逐渐出现。未来，一方面，银行理财公司需要进一步丰富产品体系，吸引更多的客户和资金；另一方面，需要提高自己的投研能力，在提高理财产品整体收益水平的同时，尽可能减少净值的波动。
