银行贵金属业务有新动作。8月15日，记者注意到，近日，交通银行和广发银行相继调整黄金定投，其中交通银行将黄金定投搬到贵金属钱包，广发银行则将黄金定投升级为黄金定存。对比升级前后的变化，交通银行和广发银行相关业务的交易价格和赎回时间都有变化。
受金价波动影响，今年以来，多家银行收紧了包括纸黄金在内的个人贵金属业务和账户贵金属业务。在这种背景下，调整后的黄金定投业务会是投资者的好选择吗？
多家银行调整黄金固定投资。
另一家银行调整了黄金定投业务。近日，广发银行宣布将黄金定投升级为黄金积存业务，投资者可在9月30日前选择将黄金定投头寸升级为黄金积存头寸或卖出全部黄金定投头寸。
根据公告内容，黄金定投升级为黄金积存后，交易价格和赎回时限发生了变化，由调整前的每日一价变为每日多价，赎回资金由T 1或T 2到账变为实时到账，实物的提取也由之前的金屋提取金条变为银行投资金条兑换。
8月15日，北京商报今日记者咨询广发银行客服人员得知，此次升级其实是将黄金定投业务转为黄金定存。黄金定存每日多价更接近市场黄金涨跌，更具灵活性，需要投资者不时关注市场情况进行买入或卖出，以达到目标收益。同时，实物的变化不会影响金条的含量和质量，只是金条的来源从上海黄金交易所变成了银行。
据了解，广发银行于2020年9月推出黄金定存业务，具有实时交易、定投计划、灵活交易、存款计息、实物兑换等功能。2021年12月，广发银行宣布停止购买现有的定投黄金产品。
在广发银行调整黄金定投之前，交通银行也宣布将黄金定投升级为贵金属钱包，调整后的交易报价由日价格改为日价格，赎回资金由T 2改为实时到账。此外，交通银行还对贵金属钱包单笔定投金额上限进行了限制，上限为2000万元。黄金原始定投金额超过上限的，贵金属钱包上限为2000万元。此前，黄金定投没有上限要求。
据了解，交通银行的贵金属钱包涵盖了买卖交易、黄金积累、实物兑换等服务。对于黄金定投调整为贵金属钱包的原因，交通银行在公告中提到，随着其贵金属钱包业务的推出，黄金定投存在明显劣势。目前只有少数客户还持仓。为推动高质量业务发展，加强风险管理，我行将黄金定投移至贵金属钱包。
谈及黄金定投升级后调整交易价格、赎回时限、定投金额变化的考虑，中国(香港)金融衍生品投资研究院院长王红英认为，黄金定投实时结算是未来发展趋势，黄金受国际政治、经济、货币影响较大。如果实行T 1、T 2交易，会给客户带来一定的潜在风险。事实上，通过及时结算和及时支付，可以更准确地保护投资者的利益。但是，交通银行可能会限制fi
黄金积累被视为黄金定投的升级版。根据央行发布的《黄金积存业务管理暂行办法》，黄金积存是指金融机构按照与客户的约定，为客户开立黄金账户，在一定时期内记录客户一定重量黄金的存款的负债业务。累计黄金产品的最小业务单位为1g，该业务仅限于银行业存款类金融机构。开办此项业务的银行业存款类金融机构应当有熟悉黄金业务的工作人员，同时应当支持客户提取实物黄金或者出售黄金以获取相应的货币资金。
由于黄金的长期积累可以有效平抑金价波动的影响，投资者可以通过多样化的资产配置，从价格波动中获取收益，抵御风险。在黄金市场波动期间，黄金的固定投资和积累已经成为许多投资者的选择。
今年以来，贵金属价格大幅波动，不确定性增加。以COMEX黄金为例。东方财富网数据显示，3月以来，COMEX黄金整体呈现震荡下行态势，先后跌破2000美元/盎司和1900美元/盎司关口。今年7月底，一度跌破1700美元/盎司关口。不过最近略有回升，徘徊在1700美元/盎司到1800美元/盎司之间。
受金价波动影响，兴业银行、华夏银行、光大银行等银行收紧了代理上海黄金交易所的个人贵金属交易业务。同时，招商银行、工商银行、建设银行也限制或关闭了包括纸黄金在内的账户贵金属业务。在这种背景下，升级后的黄金定投业务会是投资者的好选择吗？
王红英说，商业银行的黄金业务涉及很多，包括纸黄金等金融衍生品交易、金条现货投资、黄金定投、黄金ETF、黄金股票等。由于纸黄金等账户贵金属属于金融衍生品业务，近期金价波动相当明显。为了保护投资者的权益，多家银行收紧了相关业务。此外，监管正在逐步引导商业银行回归对实体产业的金融服务，贵金属等部分中间衍生品业务正在有序退出。升级后的黄金定投业务类似于基金定投业务。投资者每月按时购买一定数量的黄金，获取收益的方式相对简单高效。
光大银行金融市场部分析师周认为，黄金定投是理财定投的一种，门槛低，定投某个品种。属于长期储蓄投资方式，适合很多人，尤其是稳健型，很难专注于理财投资，收入相对固定的人群。
谈及未来银行布局贵金属业务的趋势，王红英指出，未来商业银行在布局黄金业务时可能会采用结构化产品设计的方式。比如通过理财产品配置一些黄金期权或者黄金股票，形成一个结构性的产品。当权益类黄金市场变得有利可图时，理财产品可以获得超额收益。
